存款保險基金將為包商銀行承兌匯票提供保障 中小銀行經(jīng)營穩(wěn)健

　　5月31日，21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者獲悉，剛剛成立的存款保險基金管理有限責(zé)任公司將對包商銀行5月24日業(yè)務(wù)終了前承兌的匯票提供保障。

　　具體方案是，對同一持票人持有合法承兌匯票合計金額在5000萬元（含）以下的，按原合同及交易規(guī)則正常流轉(zhuǎn)和到期付款。存保公司對承兌金額全額保障。對同一持票人持有合法承兌匯票合計金額5000萬元以上的，由存保公司對承兌金額提供80%的保障。未獲保障的剩余20%票據(jù)權(quán)利，包商銀行應(yīng)協(xié)助持票人依法追索。

　　此外，對接管日后包商銀行新承兌的票據(jù)業(yè)務(wù)，由存款保險基金提供全額保障。

　　這一方案，與對公存款和同業(yè)負(fù)債處置有相似之處。根據(jù)央行、銀保監(jiān)會公告，對接管前的對公存款和同業(yè)負(fù)債保障，5000萬元（含）以下的對公存款和同業(yè)負(fù)債，本息全額保障；5000萬元以上的對公存款和同業(yè)負(fù)債，由接管組和債權(quán)人平等協(xié)商，依法保障。接管后新增的個人儲蓄存款、對公存款和同業(yè)負(fù)債本息全額保障，各項業(yè)務(wù)照常辦理，不受任何影響。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，此舉意在維護市場秩序和交易規(guī)則，保護客戶權(quán)益，消除市場的非理性恐慌，為接管銀行提供增信支持。

　　為接管銀行提供保障

　　21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者獲悉，5月31日早上，上海票據(jù)交易所向各機構(gòu)轉(zhuǎn)告包商銀行承兌匯票保障安排的通知。

　　該通知稱，從包商銀行接管組、托管組、存款保險基金管理有限責(zé)任公司（簡稱存保公司）獲悉，為依法充分保障包商銀行承兌匯票持有人的合法權(quán)益，存保公司對于包商銀行5月24日業(yè)務(wù)終了前承兌的匯票，將予提供保障。

　　該方案具體為，對同一持票人持有合法承兌匯票合計金額在5000萬元（含）以下的，按原合同及交易規(guī)則正常流轉(zhuǎn)和到期付款。存保公司對承兌金額全額保障。對同一持票人持有合法承兌匯票合計金額5000萬元以上的，由存保公司對承兌金額提供80%的保障。未獲保障的剩余20%票據(jù)權(quán)利，包商銀行應(yīng)協(xié)助持票人依法追索。

　　另外，對接管日后包商銀行新承兌的票據(jù)業(yè)務(wù)，由存保公司提供全額保障。

　　非全額保障的承兌匯票，由上海票據(jù)交易所標(biāo)記后，正常流通。

　　對非全額保障的承兌匯票，上海票據(jù)交易所應(yīng)暫停提供到期和追索的自動扣款功能。

　　包商銀行托管工作組、上海票據(jù)交易所應(yīng)告知非全額保障承兌匯票持有人、市場參與者、相關(guān)企業(yè)有關(guān)保障信息、交易安排、標(biāo)識方式和標(biāo)識含義。持票人轉(zhuǎn)讓承兌匯票時，應(yīng)告知后手上述事項。

　　存保公司保障的承兌匯票到期后，由包商銀行要求出票人付款。出票人足額付款的，包商銀行將保證金全額退回出票人。出票人未足額付款的，不足部分從保證金中扣除。保證金如有剩余，退回出票人；保證金不足部分，存保公司委托包商銀行依法追索。

　　風(fēng)險可控

　　此前，業(yè)內(nèi)較為關(guān)注的是包商銀行5000萬以上對公存款、同業(yè)負(fù)債如何保障問題。

　　一位資深銀行業(yè)內(nèi)人士表示，目前出臺的5000萬元以上的對公存款和同業(yè)負(fù)債的兌付方案，是維護市場流動性和信心的臨時措施。實際上，除先期償付外，剩余部分債權(quán)不會滅失，仍可依法參與后續(xù)受償。

　　目前，包商銀行接管組、托管組和存保公司正與5000萬以上大額債權(quán)人進行協(xié)商。先期保障比例中，對公債權(quán)人先期保障比例不低于80%，同業(yè)機構(gòu)先期保障比例不低于70%，其余仍可保留債權(quán)。

　　5月26日，央行、銀保監(jiān)會公告，對接管前的對公存款和同業(yè)負(fù)債保障，5000萬元（含）以下的對公存款和同業(yè)負(fù)債，本息全額保障；5000萬元以上的對公存款和同業(yè)負(fù)債，由接管組和債權(quán)人平等協(xié)商，依法保障。按前述政策保障的對公存款和同業(yè)負(fù)債，接管后其本息均由人民銀行、銀保監(jiān)會和存款保險基金全額保障。各項業(yè)務(wù)照常辦理。

　　接管后新增的個人儲蓄存款、對公存款和同業(yè)負(fù)債本息，由人民銀行、銀保監(jiān)會和存款保險基金全額保障，各項業(yè)務(wù)照常辦理，不受任何影響。

　　因此這也最大限度的保障了債權(quán)人相關(guān)權(quán)益，消除市場非理性恐慌。

　　根據(jù)工商登記信息顯示，5月24日，中國人民銀行設(shè)立了存款保險基金管理有限責(zé)任公司，注冊資本100億元，中國人民銀行為唯一出資人。此前2015年2月，國務(wù)院公布《存款保險條例》，通過建立和規(guī)范存款保險制度，依法保護存款人的合法權(quán)益，及時防范和化解金融風(fēng)險，維護金融穩(wěn)定。

　　受訪的幾家銀行和基金公司均表示，理想狀態(tài)當(dāng)然是所有債權(quán)都能全額本息支付，但目前情況下，這個方案是比較現(xiàn)實的解決方案，有利于金融市場的穩(wěn)定。也對其他金融機構(gòu)非理性擴張?zhí)岢隽司�示�?/P>

　　中小銀行經(jīng)營穩(wěn)健

　　央行、銀保監(jiān)會于5月24日公告接管包商銀行一年，由建設(shè)銀行實施托管。這一動作有歷史性意義。

　　與此前一些案例不同，包商銀行被接管為典型的“事前監(jiān)管”。

　　也即，在包商銀行尚未發(fā)生兌付危機、也未引發(fā)區(qū)域性金融風(fēng)險的情況下，監(jiān)管為避免風(fēng)險蔓延或傳導(dǎo)而提前介入，由四大國有銀行之一的建設(shè)銀行實施托管。

　　建行負(fù)責(zé)人5月29日晚表示，該行受托擔(dān)任包商銀行的托管銀行，屬于正常市場行為，按商業(yè)原則收取相關(guān)托管費用。建行將按照接管組要求，運用全面主動風(fēng)險管理體系和領(lǐng)先的金融科技優(yōu)勢，維護包商銀行的穩(wěn)定經(jīng)營，保護存款人和其他客戶合法權(quán)益。

　　這一風(fēng)險處置模式被市場普遍解讀為“監(jiān)管+國有大行”。

　　實際上，從監(jiān)管層面，宏觀審慎監(jiān)管在2008年金融危機之后已成為國際金融監(jiān)管共識，各發(fā)達經(jīng)濟體均賦予中央銀行以大型機構(gòu)或復(fù)雜監(jiān)管的職能。從機構(gòu)層面，國有銀行是金融體系的穩(wěn)定器之一，四大國有銀行均是全球系統(tǒng)重要性銀行（Global Systemically Important Banks，G-SIBs）。由國有大行實施托管，實際上是將國有大行穩(wěn)健經(jīng)營的文化和能力輸出到中小銀行。

　　包商銀行是一家資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)、業(yè)務(wù)經(jīng)營較為獨特的城市商業(yè)銀行，此次被接管，既有出現(xiàn)嚴(yán)重信用風(fēng)險，需保護存款人和其他客戶合法權(quán)益，也有該行一些發(fā)展過程中積累的歷史原因。事前監(jiān)管，有助于防范同業(yè)鏈條風(fēng)險蔓延，避免流動性危機向銀行業(yè)傳導(dǎo)。

　　近兩年來，部分農(nóng)商行、城商行等中小銀行出現(xiàn)不良率增加，資產(chǎn)質(zhì)量有所下降的情況。這既有傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)有待升級，也有監(jiān)管快銀行業(yè)主動暴露不良，有意識管控風(fēng)險的意圖。在去杠桿的背景下，監(jiān)管將90天以上逾期納入不良，鼓勵銀行將60天以上逾期也納入不良，一系列措施是為了實現(xiàn)銀行業(yè)風(fēng)險資產(chǎn)出清，從而實現(xiàn)服務(wù)實體經(jīng)濟的目的。

　　近日，人民銀行副行長潘功勝在參加論壇時表示，目前，我國金融市場運行平穩(wěn)，中小銀行整體經(jīng)營穩(wěn)健，資本和撥備充足，流動性整體充裕。

　　截至2019年一季度末，中小銀行撥備余額1.54萬億元，同比上升18%，實現(xiàn)凈利潤1651億元，比2018年四季度增加947億元，中小銀行抵御風(fēng)險的能力和盈利能力明顯增強。

　　中小銀行是服務(wù)中小微企業(yè)和普惠金融的主力軍，支持中小銀行的健康發(fā)展是我國金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容。中央已經(jīng)出臺多項支持性政策，并且將會繼續(xù)加大支持力度。中國人民銀行將綜合運用多種貨幣政策工具，保持銀行體系流動性合理充裕，對中小銀行繼續(xù)執(zhí)行較低的存款準(zhǔn)備金率，擴大再貸款、再貼現(xiàn)等工具規(guī)模，鼓勵發(fā)行中小金融債券和資本補充債券，進一步提高中小銀行服務(wù)中小微企業(yè)的能力。