降低長三角企業(yè)融資成本，央行推信貸資源跨區(qū)域流動

　　三省一市中，上海是資金富地、價格洼地

　　交通銀行正在籌備設(shè)立長三角一體化示范區(qū)分行/支行，機構(gòu)設(shè)在上海市青浦區(qū)，統(tǒng)籌包括上海青浦、江蘇吳江、浙江嘉善區(qū)域范圍內(nèi)的客戶和項目。

　　“在構(gòu)建一體化經(jīng)營管理機制方面，交行正探索設(shè)立示范區(qū)分支機構(gòu)，在不改變原有上海青浦、江蘇吳江、浙江嘉善機構(gòu)的行政隸屬關(guān)系前提下，實現(xiàn)示范區(qū)機構(gòu)的跨區(qū)域服務(wù)，對這一探索監(jiān)管部門也很支持�！苯�日，交通銀行長三角區(qū)域一體化戰(zhàn)略推進辦公室主任、上海市分行黨委書記、行長徐斌對第一財經(jīng)記者說。

　　示范區(qū)這一機構(gòu)的成立，將借助聯(lián)合授信，推動信貸資源在長三角地區(qū)的合理流動�！叭�省一市中，上海是資金富地、價格洼地�！毙毂笳f。

　　低融資成本支持長三角

　　2月14日，人民銀行、銀保監(jiān)會、證監(jiān)會、國家外匯管理局、上海市政府共同印發(fā)了《關(guān)于進一步加快推進上海國際金融中心建設(shè)和金融支持長三角一體化發(fā)展的意見》（下稱《意見》），這是今年國家部委支持上海國際金融中心建設(shè)的第一份文件，也是今年關(guān)于落實長三角一體化發(fā)展規(guī)劃綱要的第一份文件。

　　《意見》的30條具體措施中，共有10條涉及金融支持長三角一體化發(fā)展的。其目的，是打通金融支持長三角一體化發(fā)展的難點痛點，引導(dǎo)優(yōu)質(zhì)金融資源更好服務(wù)實體經(jīng)濟，推動金融體系與需求體系、供給體系更加適配，服務(wù)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。

　　這10條舉措，分為推動金融機構(gòu)跨區(qū)域協(xié)作、提升金融配套服務(wù)水平、建立健全長三角金融政策協(xié)調(diào)和信息共享機制等三大類。

　　其中，在進一步打破銀行、支付、基礎(chǔ)設(shè)施等金融機構(gòu)及配套服務(wù)跨區(qū)域經(jīng)營的障礙方面，《意見》提出，強化銀行在授信額度核定、還款安排、信貸管理及風險化解等方面的合作協(xié)調(diào)，探索聯(lián)合授信，推動信貸資源在長三角地區(qū)合理流動。

　　徐斌說，三省一市的存貸比不同，融資成本不同，信貸資源豐沛度也不一。如果上海的資金可以向江浙皖流動，這些區(qū)域的實體經(jīng)濟企業(yè)就可以更低的融資成本獲得資金支持。

　　2019年4月13日在上海財經(jīng)大學舉辦的長三角一體化發(fā)展高端論壇上，浙江省政府原副秘書長，上海市決咨委委員沈建明就提出，“按照目前的體制，浙江企業(yè)不能到上海貸款，那么示范區(qū)是不是可以？上海的資金嘉善用行不行？吳江用行不行？”

　　上海是金融高地，有充足的資金優(yōu)勢。

　　數(shù)據(jù)顯示，2019年12月末，上海全市中外資金融機構(gòu)本外幣存款余額13.28萬億元，比上年末增長9.7%，較同期全國存款增速高1.1個百分點；中外資金融機構(gòu)本外幣貸款余額7.98萬億元，增長9.0%。較同期全國貸款增速低2.9個百分點。

　　如果計算存貸比，可以發(fā)現(xiàn)上海的存貸比為60.09%。

　　與之對照的是，2019年末，浙江省金融機構(gòu)本外幣存款余額13.13萬億元，本外幣貸款余額12.18萬億元，存貸比92.76%；江蘇省金融機構(gòu)人民幣存款余額15.28萬億元，人民幣貸款余額13.33萬億元，存貸比87.24%。

　　而銀保監(jiān)會的數(shù)據(jù)顯示，截至2019年末，商業(yè)銀行存貸款比例（人民幣境內(nèi)口徑）為75.40%。

　　徐斌表示，聯(lián)合授信可以提高長三角地區(qū)資金供給與需求間的適配性，如交通銀行創(chuàng)新推動集團客戶“同城化”服務(wù)機制，制定集團客戶營銷服務(wù)和授信管理一體化方案，從“一家做全國”模式轉(zhuǎn)變到“全國做一家”模式，開展協(xié)作化服務(wù)。

　　但同時聯(lián)合授信也對金融機構(gòu)提出了新的挑戰(zhàn)，比如，企業(yè)融資成本降低后，金融機構(gòu)利潤空間就會收窄；另外，金融機構(gòu)在每個省每個市都有自己的機構(gòu)，考核機制也需要與跨區(qū)域經(jīng)營相適應(yīng)。

　　“如何建立這種聯(lián)合授信機制更好地服務(wù)國家戰(zhàn)略，金融機構(gòu)如何適應(yīng)這種變化，是個新的課題。”徐斌說。

　　提供長期穩(wěn)定資金

　　不僅僅是聯(lián)合授信，長三角一體化建設(shè)還需要大量長期穩(wěn)定的資金。

　　2018年11月上升為國家戰(zhàn)略的長三角一體化，與“一帶一路”、京津冀、長江經(jīng)濟帶、粵港澳大灣區(qū)相互配合，構(gòu)成了中國改革開放的空間布局。

　　長三角作為我國經(jīng)濟發(fā)展最活躍、開放程度最高、創(chuàng)新能力最強的區(qū)域之一，也是“一帶一路”和長江經(jīng)濟帶的重要交匯點。滬蘇浙皖三省一市經(jīng)濟總量占到全國的近1/4。

　　根據(jù)規(guī)劃，長三角的戰(zhàn)略定位是“一極三區(qū)一高地”，也就是要建設(shè)成為全國發(fā)展強勁活躍增長極、高質(zhì)量發(fā)展樣板區(qū)、率先基本實現(xiàn)現(xiàn)代化引領(lǐng)區(qū)、區(qū)域一體化發(fā)展示范區(qū)、新時代改革開放新高地。

　　服務(wù)長三角一體化發(fā)展的國家戰(zhàn)略，對于金融機構(gòu)而言，就要以有效的金融供給服務(wù)實體經(jīng)濟發(fā)展，以更強的金融產(chǎn)品創(chuàng)新能力，滿足區(qū)域發(fā)展新要求，為上海發(fā)展助力，為長三角騰飛蓄勢。

　　《意見》創(chuàng)造性地提出支持商業(yè)銀行理財子公司和金融資產(chǎn)投資公司在上海設(shè)立專業(yè)子公司，投資臨港新片區(qū)和長三角的重點建設(shè)項目股權(quán)，以及參與相關(guān)企業(yè)重組、股權(quán)投資、直接投資等業(yè)務(wù)。

　　“這給我們帶來啟發(fā)和機遇。交行正充分發(fā)揮總行和子公司集聚長三角區(qū)域的優(yōu)勢，通過總分行和子公司的協(xié)同互補，推進區(qū)域業(yè)務(wù)發(fā)展。如，借助子公司作為股權(quán)投資平臺，長三角區(qū)域內(nèi)分行作為企業(yè)營銷服務(wù)主體，建立投貸聯(lián)動平臺，協(xié)同開展投貸聯(lián)動業(yè)務(wù)探索和創(chuàng)新�！毙毂笳f。

　　目前，廣發(fā)銀行正在抓緊申請籌建理財子公司，計劃落戶浦東，扎根陸家嘴(600663,股吧)，各項籌建工作都在有條不紊的推進當中。

　　廣發(fā)銀行資產(chǎn)管理部副總經(jīng)理、資產(chǎn)管理子公司籌建組專職副組長張瑞表示，以上海為龍頭的長三角區(qū)域歷來是廣發(fā)銀行的重點戰(zhàn)略市場，隨著“30條”的正式發(fā)布，廣發(fā)銀行將力爭理財子公司早日獲批，早日投入上海國際金融中心、臨港新片區(qū)以及長三角一體化建設(shè)，開展股權(quán)、債權(quán)等多種形式投資。

　　復(fù)旦大學上海自貿(mào)區(qū)綜合研究院研究員張湧表示，金融是上海的一張王牌，是最能集中體現(xiàn)全球資源配置、科技創(chuàng)新策源、高端產(chǎn)業(yè)引領(lǐng)、開放樞紐門戶等“四大功能”的領(lǐng)域。在長三角一體化中上海要發(fā)揮龍頭帶動作用，上海國際金融中心建設(shè)也要為長三角做好服務(wù)。

　　《意見》也提出，要大力推動上海金融市場輻射聯(lián)動長三角。比如，支持G60科創(chuàng)走廊相關(guān)機構(gòu)在銀行間債券市場、交易所債券市場發(fā)行相關(guān)創(chuàng)業(yè)債券、雙創(chuàng)融資工具、雙創(chuàng)債等，讓上海金融市場優(yōu)質(zhì)、低成本的資金通過高效的市場配置流向長三角腹地。還比如，支持符合條件的科創(chuàng)企業(yè)在上海證券交易所科創(chuàng)板上市融資。

　　國家開發(fā)銀行上海業(yè)務(wù)總部總裁，上海分行黨委書記、行長吳亮東表示，國開行正研究出臺支持長三角區(qū)域一體化發(fā)展指導(dǎo)意見，積極推進包含三省一市六家分行和相關(guān)子公司長三角一體化工作機制的建立，使重大項目或涉及多個分行的跨區(qū)域項目推進過程中的存在問題和困難可以得到及時的研究。同時也將充分發(fā)揮開行集團整體優(yōu)勢，不斷提升綜合金融服務(wù)水平。

　　此外，吳亮東說，國開行也將持續(xù)加大長三角重點產(chǎn)業(yè)支持力度，以提升長三角重點產(chǎn)業(yè)在全球價值鏈中的位勢為主線，圍繞集成電路產(chǎn)業(yè)鏈，電子信息、生物醫(yī)藥、航空航天、高端裝備、新能源、新材料等世界級制造業(yè)集群，以研發(fā)貸款、投貸聯(lián)動等金融創(chuàng)新產(chǎn)品支持關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)突破，服務(wù)一批具有國際競爭力的龍頭企業(yè)、“隱形冠軍”企業(yè)和高能級產(chǎn)業(yè)項目。

　　交銀金租公司黨委委員、副總裁孫磊表示，將發(fā)揮租賃“融資+融物”的特點，支持長三角區(qū)域互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟的發(fā)展，助力浙江互聯(lián)網(wǎng)、江蘇物聯(lián)網(wǎng)、上海人工智能等網(wǎng)絡(luò)建設(shè)。加強對集成電路、生物制藥、智能醫(yī)療等領(lǐng)域研究，

　　做更多首單業(yè)務(wù)

　　2020年，是中央交給上海的三項新的重大任務(wù)全面施工之年，也是“五個中心”建設(shè)交卷之年，上海要在今年基本建成與我國經(jīng)濟實力和人民幣國際地位相適應(yīng)的國際金融中心。

　　此時，距離交卷還有10個月。

　　數(shù)據(jù)顯示，2019年上海金融市場成交活躍，全年成交額1934.31萬億元，比上年增長16.6%。隨著開放的持續(xù)推進，上海外資金融機構(gòu)的數(shù)量已超過510家。

　　人民銀行副行長陳雨露在接受第一財經(jīng)記者的專訪時表示，上海和長三角地區(qū)是我國經(jīng)濟發(fā)展最活躍、開放程度最高、創(chuàng)新能力最強的區(qū)域之一，在國家現(xiàn)代化建設(shè)大局中具有舉足輕重的地位。

　　陳雨露表示，此次《意見》的出臺，不僅有利于進一步加快推進上海國際金融中心建設(shè)和長三角一體化發(fā)展，也對引領(lǐng)全國高質(zhì)量發(fā)展、加快現(xiàn)代化經(jīng)濟體系建設(shè)具有重大戰(zhàn)略意義。

　　張湧認為，長三角的高質(zhì)量一體化發(fā)展，為上海國際金融中心建設(shè)提供了更豐富的應(yīng)用場景、提出了更多樣的政策訴求。

　　“我們各條線各部門都在研究，如何提升金融服務(wù)與國家戰(zhàn)略的適配性�！毙毂笳f，作為唯一一家總部在上海的國有大型銀行，落實《意見》，交通銀行更有使命感和緊迫感。

　　交通銀行目前在三省一市設(shè)有7家省直分行、6家子公司，業(yè)務(wù)規(guī)模在交銀集團內(nèi)部“三分天下有其一”。2019年2月，交行已經(jīng)成立交通銀行長三角區(qū)域一體化戰(zhàn)略領(lǐng)導(dǎo)小組，小組下設(shè)長三角區(qū)域一體化戰(zhàn)略推進辦公室，緊密對接國家長三角一體化發(fā)展規(guī)劃。

　　在國際金融中心建設(shè)中，制度創(chuàng)新是根本，在此基礎(chǔ)上吸引更多金融要素的集聚。

　　此前，交行聯(lián)合上海市金融工作局以及上海自貿(mào)區(qū)、自貿(mào)區(qū)臨港新片區(qū)、虹橋商務(wù)區(qū)、長三角生態(tài)綠色一體化發(fā)展示范區(qū)等重點區(qū)域的管委會，共同設(shè)立了金融創(chuàng)新聯(lián)合實驗室，從制度、業(yè)務(wù)、產(chǎn)品層面強化金融創(chuàng)新服務(wù)�！叭ツ杲恍凶隽撕芏嗍讍螛I(yè)務(wù)，今后還將有效發(fā)揮首單效應(yīng)，推動首單業(yè)務(wù)批量化，形成更大規(guī)模效應(yīng)�！毙毂笳f，今后隨著《意見》的不斷細化深化，首單也必將越來越多。