信托業(yè)持續(xù)承壓，光大信托更是遭遇“多事之秋”。
近日，身陷房地產(chǎn)泥潭的光大信托連收監(jiān)管罰單。甘肅銀保監(jiān)局公布兩則行政處罰信息公開表，劍指光大興隴信托有限責(zé)任公司（簡稱“光大信托”）及公司4名內(nèi)部管理人員。
具體來看，光大信托的主要違法違規(guī)事實(shí)包括：對信托資金的投后管理不到位，未對融資人是否按約定用途使用信托資金進(jìn)行有效的檢查監(jiān)測，造成資金被融資人股東挪用，增加了政府隱形債務(wù)；向監(jiān)管部門報(bào)送的數(shù)據(jù)不真實(shí)，違規(guī)調(diào)節(jié)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)，違規(guī)向不符合條件的房地產(chǎn)項(xiàng)目提供融資。
對此，甘肅銀保監(jiān)局決定分別對光大信托處以50萬元、180萬元的罰款。對其金融市場部董事副總經(jīng)理鄒冰給予警告；對資本市場與投資總部總經(jīng)理?xiàng)顚幗o予警告，并處5萬元罰款；對時(shí)任運(yùn)營管理部總經(jīng)理彭建平給予警告，并處5萬元罰款；對風(fēng)險(xiǎn)總監(jiān)姚恒民給予警告，并處5萬元罰款。
事實(shí)上，今年上半年，光大信托就曾多次因監(jiān)管違約問題被點(diǎn)名及處罰。2月，光大信托旗下一款名為“光大信托-光鑫-優(yōu)債333號(hào)集合資金信托”產(chǎn)品，因融資方目前已無力償還本息發(fā)生逾期，引發(fā)社會(huì)廣泛關(guān)注，光大信托也因此被監(jiān)管點(diǎn)名。
5月，持續(xù)近一年的康力電梯(002367)訴光大信托資管產(chǎn)品違約事件有了初步結(jié)果，光大信托通道業(yè)務(wù)被判100%連帶賠償，連同大通資管、上海謙宏共同賠償康力電梯投資款本金損失3000萬元。
上半年?duì)I收凈利雙降
據(jù)光大信托官網(wǎng)介紹，光大信托是2014年5月由光大集團(tuán)在原甘肅信托基礎(chǔ)上重組成立，光大集團(tuán)為控股股東占比51%，甘肅省國有資產(chǎn)投資集團(tuán)有限公司占比23.42%，甘肅金融控股集團(tuán)有限公司21.58%，天水市財(cái)政局占比4%。公司是光大集團(tuán)金融板塊中與銀行、保險(xiǎn)、證券并列的核心子公司之一。
據(jù)行業(yè)報(bào)道數(shù)據(jù)，光大信托2022年中期業(yè)績迎來拋物線式下滑。2022上半年，光大信托實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入23.67億元，同比下滑25.17%；實(shí)現(xiàn)凈利潤7.11億元，同比下滑49.14%。從上半年業(yè)績利潤來看，光大信托已經(jīng)跌出行業(yè)前十。
值得關(guān)注的是，2021年光大信托的業(yè)績就已經(jīng)出現(xiàn)大幅下滑，只是今年上半年下滑之勢未能停止。據(jù)光大信托官網(wǎng)披露的2021年年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，光大信托2021年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入62.04億元，同比增長10.18%；2021年實(shí)現(xiàn)凈利潤15.60億元，同比下滑40.28%，呈現(xiàn)增收不增利的局面。
同樣在2021年，光大信托管理的信托規(guī)模就已經(jīng)超越“信托一哥”中信信托，彼時(shí)中信信托規(guī)模由巔峰時(shí)期的2萬億壓降至9788億。雖然光大信托規(guī)模超越了中信信托，但凈利潤卻與中信信托相差甚遠(yuǎn)。
作為信托界“后起之秀”，光大信托緣何風(fēng)光不再？
成也房地產(chǎn) 敗也房地產(chǎn)
據(jù)了解，光大信托從2014年底資產(chǎn)管理規(guī)模不足600億，到如今突破萬億，短短幾年時(shí)間，增長近16倍。在這個(gè)高增長的過程中，房地產(chǎn)一直是它發(fā)展的重要支撐點(diǎn)。
2015年，光大信托重組改制，閆桂軍臨危受命，出任總裁。僅一年多，光大信托就從一家行業(yè)排名末位的小公司，一躍成為管理資產(chǎn)規(guī)模突破3000億元的行業(yè)TOP20機(jī)構(gòu)。此后，光大信托逆勢狂奔，2018年，資管規(guī)模超過5700億，相較于2015年增長超10倍。2021年底，資產(chǎn)規(guī)模達(dá)萬億元，位列行業(yè)TOP5。閆桂軍曾表示，光大信托逆勢崛起，原因是選擇了合適的發(fā)展戰(zhàn)略和展業(yè)模式。
然而，那些使其強(qiáng)大的發(fā)展模式，最終卻“反噬”了光大信托。2021年以來，隨著地產(chǎn)行業(yè)不少房企出現(xiàn)債務(wù)危機(jī)，光大信托的高光時(shí)刻也戛然而止。大筆投向地產(chǎn)的資金難以收回甚至出現(xiàn)逾期，踩雷房企包括恒大、融創(chuàng)、佳兆業(yè)、陽光城(000671)等大型房企，也包括正榮、鴻坤等中小型房企。
據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局最新數(shù)據(jù)顯示，2022年1-6月，全國房地產(chǎn)開發(fā)投資68314億元，同比下降5.4%；房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)到位資金76847億元，同比下降25.3%。在房地產(chǎn)市場發(fā)展趨勢并不明朗的當(dāng)下，不少信托公司都主動(dòng)縮減了在地產(chǎn)領(lǐng)域中的投資，避免被房企更多的信用風(fēng)險(xiǎn)波及。
事實(shí)上，2018年，資管新規(guī)和“兩壓一降”政策的出臺(tái)，就要求壓降信托通道業(yè)務(wù)規(guī)模和違規(guī)融資類業(yè)務(wù)規(guī)模，但光大信托投向地產(chǎn)領(lǐng)域的規(guī)模仍不斷上升。
值得關(guān)注的是，光大信托的產(chǎn)品逾期問題除了發(fā)生在地產(chǎn)業(yè)務(wù)中，還有政信類產(chǎn)品也曾出現(xiàn)逾期兌付風(fēng)險(xiǎn)。
據(jù)媒體報(bào)道，光大信托政信類產(chǎn)品包括智興5號(hào)、弘信6號(hào)、弘信4號(hào)、廣元建設(shè)1號(hào)財(cái)產(chǎn)權(quán)信托等多只產(chǎn)品逾期，對應(yīng)融資方分別為遵義市紅花崗區(qū)國有資產(chǎn)投資經(jīng)營有限責(zé)任公司、貴州新蒲經(jīng)濟(jì)開發(fā)投資有限責(zé)任公司、貴州西南交通投資實(shí)業(yè)集團(tuán)有限公司、廣元市三江新區(qū)建設(shè)投資有限公司、貴州六盤水攀登開發(fā)投資貿(mào)易有限公司，規(guī)模分別為3.5億元、5億元、2億元、2.5億元、2.95億元。
最新評論