理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)展示行為準(zhǔn)則出爐，業(yè)績(jī)展示“報(bào)喜不報(bào)憂”亂象將得到治理

11月21日，中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布《理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)展示行為準(zhǔn)則》（以下簡(jiǎn)稱《行為準(zhǔn)則》），過(guò)渡期為文件公布之日起6個(gè)月。過(guò)渡期結(jié)束后，中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)將根據(jù)《中國(guó)銀行(601988)業(yè)理財(cái)業(yè)務(wù)自律規(guī)范》開(kāi)展自律管理工作。

《行為準(zhǔn)則》要求，在展示理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)時(shí)，應(yīng)以醒目文字提醒投資者“理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)不代表其未來(lái)表現(xiàn)，不等于理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際收益，投資須謹(jǐn)慎”，不得以明示、暗示或其他任何方式承諾產(chǎn)品未來(lái)收益。

《行為準(zhǔn)則》首先明確了過(guò)往業(yè)績(jī)展示的定義，是指理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在開(kāi)展銷(xiāo)售業(yè)務(wù)時(shí)，通過(guò)包括但不限于產(chǎn)品宣傳銷(xiāo)售文本、網(wǎng)站、網(wǎng)上銀行、手機(jī)APP等形式或渠道對(duì)理財(cái)產(chǎn)品的過(guò)往業(yè)績(jī)進(jìn)行的列示、描述、解釋、引用等行為。

根據(jù)《行為準(zhǔn)則》，在具體的的業(yè)績(jī)展示時(shí)，應(yīng)做出醒目的提示聲明，以文字提醒投資者“理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)不代表其未來(lái)表現(xiàn)，不等于理財(cái)產(chǎn)品實(shí)際收益，投資須謹(jǐn)慎”，不得以明示、暗示或其他任何方式承諾產(chǎn)品未來(lái)收益。

理財(cái)產(chǎn)品展示過(guò)往業(yè)績(jī)還需滿足一定條件。準(zhǔn)則明確，成立未滿1個(gè)月的除外，需滿足以下要求：一是理財(cái)產(chǎn)品運(yùn)作1個(gè)月以上但不滿1年的，應(yīng)至少包括從產(chǎn)品成立之日起計(jì)算的過(guò)往業(yè)績(jī)；二是理財(cái)產(chǎn)品運(yùn)作1年以上但不滿6年的，應(yīng)至少包含自產(chǎn)品成立當(dāng)年開(kāi)始所有完整會(huì)計(jì)年度的業(yè)績(jī)；三是理財(cái)產(chǎn)品運(yùn)作6年以上的，應(yīng)至少包含最近5個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的業(yè)績(jī)。

此外，除現(xiàn)金管理類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品外，任意過(guò)往業(yè)績(jī)展示區(qū)間均不得低于1個(gè)月。

此前部分理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)展示“報(bào)喜不報(bào)憂”，銀行APP上眾多理財(cái)產(chǎn)品的業(yè)績(jī)展示形式更是五花八門(mén)，可能出現(xiàn)片面夸大或刻意選擇性展示理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)的情況。

《行為準(zhǔn)則》強(qiáng)調(diào)，不得使用未經(jīng)核實(shí)、尚未發(fā)生或者模擬的數(shù)據(jù)計(jì)算過(guò)往業(yè)績(jī)，不得采用不具有可比性、公平性、準(zhǔn)確性的數(shù)據(jù)來(lái)源和方法進(jìn)行過(guò)往業(yè)績(jī)比較。理財(cái)產(chǎn)品宣傳銷(xiāo)售文本只能展示該理財(cái)產(chǎn)品或本公司同類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品的過(guò)往平均業(yè)績(jī)和最好、最差業(yè)績(jī)。不得刻意選擇性展示理財(cái)產(chǎn)品特定區(qū)間或部分區(qū)間的過(guò)往業(yè)績(jī)。對(duì)于同類(lèi)或同系列理財(cái)產(chǎn)品，不得僅展示特定理財(cái)產(chǎn)品或部分理財(cái)產(chǎn)品的過(guò)往業(yè)績(jī)等規(guī)定。

2022年10月，銀保監(jiān)會(huì)對(duì)4家銀行金融機(jī)構(gòu)開(kāi)出總計(jì)1040萬(wàn)元的罰單，其中農(nóng)銀理財(cái)、興業(yè)銀行(601166)的受罰事由中，就涉及突出使用絕對(duì)數(shù)值展示業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)、單獨(dú)使用區(qū)間數(shù)值展示業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)等問(wèn)題。

而隨著理財(cái)產(chǎn)品歷史業(yè)績(jī)展示行為準(zhǔn)則落實(shí)，在向投資者充分披露信息和揭示風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，也能更好保障投資者的知情權(quán)。